Guardare oltre le azioni: gli investimenti alternativi sotto forma di metalli strategici sono un'aggiunta meno conosciuta ma promettente al portafoglio. Hanno un valore aggiunto grazie alla conservazione del potere d'acquisto e alla protezione dall'inflazione.
"Non mettere mai tutte le uova in un solo paniere". Questo proverbio illustra l'idea fondamentale della diversificazione del portafoglio. Nel complesso mondo degli investimenti, la diversità è la pietra angolare di una solida strategia di portafoglio. Negli ultimi anni è diventata particolarmente importante: Le epidemie, le guerre e le controversie commerciali causano una grande agitazione sui mercati finanziari ed economici e provocano il crollo di singole classi di attività.
Diversificazione per la stabilità finanziaria
Distribuendo il patrimonio su diverse classi di attività, si riduce l'impatto delle fluttuazioni di mercato. In caso di debolezza di un settore, i risultati positivi di altri settori possono compensare le potenziali perdite. In questo modo non solo si crea stabilità, ma è anche possibile beneficiare di condizioni economiche diverse. Harry M. Markowitzche ha ricevuto il Premio Nobel per l'Economia nel 1990 per la sua moderna teoria del portafoglio, ne descrive l'idea come segue:
"Un buon portafoglio non è solo un lungo elenco di buone azioni e obbligazioni. È un'unità bilanciata che offre all'investitore opportunità e protezione in una varietà di possibili circostanze."
Non conta solo la quantità, ma anche l'interazione tra i vari investimenti.
La diversità come punto di forza: i metalli strategici come investimento alternativo
Oltre alle classi di attività consolidate come contanti, azioni, obbligazioni, oro e immobili, gli investimenti alternativi stanno diventando sempre più importanti. Tra questi figurano opere d'arte, auto d'epoca, whisky e materie prime strategiche. Gli investimenti alternativi non dovrebbero mai dominare un portafoglio, ma essere solo una miscela. Non esistono linee guida universali per la ponderazione in un portafoglio, poiché molto dipende dalla propensione al rischio individuale e dagli obiettivi di investimento personali dell'investitore privato. Nella maggior parte dei casi, la raccomandazione è che essi costituiscano il 5-10 % dell'investimento totale come miscela.
Il gruppo di materie prime di Metalli strategici è una delle aggiunte più promettenti a un portafoglio: I metalli tecnologici, le terre rare e i metalli del gruppo del platino svolgono un ruolo importante nelle tecnologie moderne (ad es. tecnologia dei semiconduttori, energie rinnovabili, industria automobilistica), ma l'offerta è solitamente critica.
Grazie a questi vantaggi, i metalli strategici sono un'ottima aggiunta al portafoglio:
- Domanda e offerta: la disponibilità limitata e la crescente domanda industriale potrebbero portare a un aumento dei prezzi. Questo apre opportunità di rendimento a lungo termine per gli acquirenti privati.
- Domanda a lungo termine: gli obiettivi politici ed ecologici, come il "Green Deal" europeo, guideranno la domanda di metalli strategici per molti anni a venire.
- Situazione volatile della catena di approvvigionamento: gli scenari di crisi e i giochi strategici politici possono complicare o interrompere le rotte di approvvigionamento globali. Ciò può comportare un aumento dei prezzi.
- Stabilità: le materie prime hanno un valore materiale indipendente da ciò che accade sul mercato azionario o valutario. Da un lato, ciò le rende meno suscettibili alle crisi e, dall'altro, aiutano mantenere il potere d'acquisto e compensare l'inflazione. La scelta del metallo d'investimento, il momento dell'acquisto e il periodo di detenzione possono quindi essere determinanti per la redditività e la stabilità dell'investimento.
La diversificazione si applica anche agli investimenti alternativi
Tuttavia, l'aggiunta di metalli strategici a un portafoglio da sola non è sufficiente: anche la diversificazione all'interno dei metalli d'investimento ha senso. Gli acquirenti privati non dovrebbero concentrarsi solo su una commodity, ma dovrebbero distribuire l'importo dell'investimento su diversi metalli. Ad esempio, possono scegliere tra metalli tecnologici quali Gallio, Germanio e Afnio e terre rare Disprosio, Neodimio, Praseodimio e Terbio scegliere.
Gli acquirenti privati che investono il loro denaro in metalli strategici li acquistano in forma fisica e li rivendono all'industria di trasformazione in un secondo momento. Per sapere a cosa prestare attenzione quando si acquistano metalli da investimento, consultate il nostro blog post Acquistare metalli strategici: Queste sette cose da considerare.
